Puycelsi, le samedi 14 avril 2018

8h00

CAC40 : PPh (5300) support majeur très court terme

DOW-JONES : PPh (24320) support majeur très court terme

Les marchés financiers ont perdu du terrain vendredi, les bons résultats trimestriels des banques américaines entraînant les actions vers le bas (peut-être les opérateurs s’attendaient-ils à des chiffres mirobolants ?) – ainsi, le DOW, après un plus haut à 24646, retombait en clôture à 24360 (-0.50%) – le CAC, après un haut à 5339 en séance, finissait la semaine à 5315, également le cours cfd de clôture. Malgré cette réaction négative aux premières publications d’entreprises, les indices se tiennent au dessus des PPh valides la semaine prochaine, la tendance très court terme est haussière, voire l’analyse au paragraphe suivant.

Les actions, après la baisse marquée de février/mars, résistent plutôt bien aux risques géopolitiques (tensions entre USA et Russie au sujet de la Syrie, tensions entre USA et Chine au niveau du commerce international et des droits de douanes) et macro-économiques (cycle de remontée du taux directeur aux USA) – cette année ne pourrait finalement pas déboucher sur une correction que tout le monde attend depuis des années (la dernière remonte à 2011) : pour le moment, les PPm (5170/75 CAC et 24020 DOW) restent les supports majeurs d’avril à ne pas rompre – sinon, les vendeurs reprendraient clairement la main.

Actions : mon portefeuille stagne en avril – performance de +29% sur une exposition de 56%, voir le paragraphe consacré au portefeuille Club NT plus bas dans la page.

Rappel d’il y a 111 semaines : je recommande la prudence pour tous les investisseurs moyen-long terme en actions, choisissez bien vos chevaux pour faire la course, diversifiez au maximum, et conservez toujours des liquidités pour le jour « où plus personne n’en voudra ». Pour disposer d’un choix d’entreprises dotées de bons fondamentaux, n’oubliez pas de commander la sélection NT100, cotée sur le blog depuis sa création début 2014 : cet indice personnel a vécu 21 changements de valeurs depuis 4 ans et un trimestre, soit une importante stabilité sur les 100 qui le composent. Sa performance est de +70.44% en 51 mois, contre +23.72% pour le CAC40.

Faites un don de 50 euros au blog en notifiant « NT100 » dans le commentaire, et vous recevrez cette liste avec tous les principaux ratios financiers que j’utilise pour sélectionner mes valeurs.

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ANALYSE RAPIDE POINT-PIVOT VALIDE POUR LA SEMAINE DU 16 AU 20 AVRIL 2018

CAC40 : PPh 5300 – tendance très court terme haussière avec les 5340 à franchir pour viser 5350/55 – au dessus des 5355, il faudrait doubler le gap des 5364.98 ouvert le 5 février dernier pour envisager une poursuite du mouvement vers 5390/95, voire 5445/50.

En cas de repli sous les 5295, les objectifs deviendraient 5260/65 et 5245/50 – sous 5245, on pourrait descendre à 5205/10, voire 5170/75.

DOW-JONES : PPh 24320 – tendance très court terme haussière avec les 24535 à franchir pour viser une zone d’objectif théorique à 24645/690 – au delà des 24690, on pourrait monter à 25000 et plus.

En cas de repli sous les 24320, il faudra préserver les 24240, sous peine de revenir vers 24185/190, voire 23995/24020 – sous les 23990, une baisse vers 23625/630 serait possible.

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CLUB NOUVEAUTRADER : investissement moyen-long terme sur actions françaises depuis le 1er janvier 2014

OPERATIONS DEBOUCLEES EN 2016 DANS LEUR INTEGRALITE : CLIQUEZ SUR CE LIEN

Les opérations soldées en 2017 au portefeuille Club NT : plus de 24.88% nets de courtage en moyenne pour 42 ventes.

Les 150 euros de cotisation semestrielle (soit 25 euros par mois) permettent de suivre la gestion d’un portefeuille d’actions via envoi de Newsletters (540 pour le moment) contenant des ordres programmés au mois, à la semaine ou de la veille pour le lendemain. Le type de gestion proposée correspond au profil « investisseur moyen-long terme occupé en journée au travail ou à autre chose que la bourse ».

Exposition du portefeuille Club NT : 56.28%

Diversification du portefeuille : 39 valeurs différentes

Taille moyenne de chaque ordre (accessible à tous) : 450/600.00 euros

Frais de courtage : 1.90 euro par ordre, hors TTF éventuelle

Nombre d’ordres d’achat exécutés : 253

Nombre d’ordres de vente exécutés (opérations terminées) : 195 dont 157 gains et 38 pertes

Plus-value moyenne nette de courtage et TTF par opération terminée : +10.00%

Plus-value nette réalisée dividendes inclus : +13.207.51 euros (dont +1962 euros de dividendes bruts, à comparer avec une cotisation à 1040/1250 euros pour 50 mois – les dividendes financent le service, même en retranchant l’étatique prélèvement – je ne le compte pas car je suis sur PEA de plus de huit ans, on le déduira à la sortie). 

Performance brute sur capital utilisé depuis le 1er janvier 2014 (relevé du 13.04.2018 à 17h35) : +29.26% (sur capital disponible +16.46%), CAC40 +23.72%

Si vous êtes intéressé(e), cliquez ICI.

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Actions : la sélection Rendement 2016/2020 se tient nettement mieux que l’indice, avec une performance de plus de +58% bruts dividendes inclus (mise-à-jour du 03.04.2018 à 17h35) – prochaine mise-à-jour début mai.

Je rappelle que je dispose d’environ 44% de cash pour vivre un éventuel krach, ce qui est le minimum requis sur PEA, même avec une majorité d’entreprises dotées de bons fondamentaux (dettes faibles ou inexistantes, marge opérationnelle positive) et une extrême diversification (35/40 valeurs différentes dans mes portefeuilles).

Arbitrage du 11.07.2016 (voir le paragraphe intitulé « réalité et mensonge » dans cet article) : vente Société Générale (28.275 euros) / achat Alstom (20.76 euros) – en clôture du 31.01.2018 : GLE 46.855 (-60.34%) / ALO 35.35 (+71.00%) = +10.66% – cet arbitrage se tient dans le vert depuis quelques semaines, mais le long terme exige confiance et patience – reste maintenant à attendre les problèmes financiers en zone-euro pour voir la performance de cet arbitrage s’envoler.

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PREPARATION DE LA SEANCE DE LUNDI (16.04.2018)  – ANALYSE CAC40/DOW

Programme du jour : ventes de détail (USA, 14h30), indicateur instantané de l’activité dans la région de New-York (Empire State, 14h30), stocks des entreprises (USA, 16h00)

CAC40 : PPj 5315/20 – tendance intraday neutre.

En cas de repli sous les 5295/5300, les objectifs seraient 5280/85 et 5260/65.

En cas de hausse au dessus des 5340, on viserait 5355 et 5370/75.

DOW : PPj 24415/420 – tendance intraday baissière avec les 24320 à préserver, sinon, on pourrait descendre vers le bas de vendredi, soit 24240/245 – en dessous, on tendrait vers 24185/190 – en dessous, la zone 23995/24015/24020 serait l’objectif principal (S1h/S2j/PPm).

En cas de hausse au dessus des 24420, les objectifs deviendraient 24530/535 et 24585/590 – au dessus, on pourrait remonter à 24645/650, voire 24685/690.

Prochain RDV mardi matin avant l’ouverture.